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金财互联2019年年度董事会经营评述

时间:20-04-27 19:33    来源:同花顺

金财互联(002530)(002530)2019年年度董事会经营评述内容如下:

一、概述

2019年公司实现营业收入126,245.10万元,比上年减少0.13%,利润总额-62,844.67万元,归属于母公司股东的净利润-67,906.89万元,分别比上年减少281.09%、333.32%。

1、互联网财税业务

从外部环境看,随着《电子商务法》和新《个人所得税法》在2019年1月1日正式实行,以及社保入税,金税三期全国大集中带来大数据管税手段的加强,征管力度前所未有,同时为了降低企业负担,国家密集出台了减费降税的政策,当前正处于政策红利期,在此背景下,“合规、降负、增利”新财税服务需求呈井喷之势。而传统财税服务机构依然以工商、代理记账、鉴证、审计为主,此类劳动密集型业务已经无法适应新时代的需求,财税服务机构也处于数字化转型的历史窗口期。

从内部环境看,经过多年的积累和市场验证,公司形成了适应财税产业的S2b2c商业模式,以及支撑该商业模式的产品体系,目前正处于市场快速推广期。

报告期内,受《国家税务总局关于坚决查处第三方借减税降费服务巧立名目乱收费行为的通知》(税总发〔2019〕44号)影响,公司互联网财税板块业绩有所下降。全年实现营业收入67,004.84万元,比上年下降3.48%,完成利润总额9,816.50万元,同比下降64.21%;实现归属于母公司所有者的净利润7,612.52万元,同比下降69.00%。

收入小幅下降的主要原因是受国家税务总局发布的《国家税务总局关于坚决查处第三方借减税降费服务巧立名目乱收费行为的通知》(税总发[2019]44号)影响,原有财税管家产品暂缓收费,对原有财税管家的收款产生了较大影响。但相关产品用户一直在使用且公司一直提供服务,同时公司通过研发高附加值的增值产品(已经在新用户的试点中得到验证),将在2020年对原有付费用户进行升级使用。

净利润下滑的主要原因是传统财税管家系列产品收入下降及基于收入确认的谨慎原则,而原有服务没有中断,且人工成本仍在增加,导致整体服务成本上升,毛利率下降,2019年度净利润出现较大幅度下滑,但在财税管家产品收入下降的同时,公司平台型业务订单在最后一季度获得大幅增长,收入及商户的数量在2020年度会有体现。

2、热处理业务

2019年,中国经济发展面临的外部环境和内部市场形势严峻,困难和挑战明显增多。全球经贸摩擦此起彼伏,保护主义愈演愈烈;国内市场经济增速逐季放缓、下行压力持续增大。受此影响,公司热处理板块的经营业绩也出现了一定程度的下滑。报告期内,热处理板块实现营业收入59,240.26万元,较上年同期增长3.89%,实现利润总额及归属于母公司股东的净利润分别为7,499.85万元和5,803.34万元,较上年同期分别下降19.97%和11.21%。

面对宏观经济下行压力以及主要下游客户汽车行业产销量下降等不利因素,公司积极应对市场新形势,坚持创新发展之路,深入发掘和把握市场新需求。

(1)巩固品牌知名度,全力抢抓市场。a.公司销售团队凝聚共识,抢抓每一个市场机会,尽管新增订单总额与上年度相比有一定幅度下降,但成功签约了TIMKEN、SKF、NSK、SIMENS、BOSCH等一批高质量要求客户项目,展现了公司在中高端客户市场中的竞争力;b.积极参加泰国热处理协会年会、北京国际热处理展、上海国际粉末冶金展、上海紧固件工业博览会、第12次全国热处理大会等专业展会和会议,进一步巩固公司在行业内及下游行业中的知名度,吸引集聚了更多的客户。

(2)加强设备的研发,丰富产品种类。a.公司研发的辊棒炉设备取得突破:完成首台辊棒盐浴炉URH-1250/900/250的设计、制造及发运,完成大型辊棒式轴承钢管退火炉URA-1850/7000/300的设计、组装,进一步丰富了辊棒炉的产品线。b.实现多用炉、网带炉产品的拓展升级:完成VSE-1000箱式盐浴炉的设计、制造;优化多用炉控制系统,完善智能化软件系统的规范化、模块化;完成FD19新一代网带炉生产线的生产组装;完成首台网带连续式铝合金固熔炉的设计、制造及交付验收;全新VBF-1000真空少无氧渗碳多用炉项目研发取得阶段性成果。c.继续推进知识产权建设工作,2019年新增授权专利16件,其中发明专利5件;新增软件著作权1件;发表专业论文13篇。

(3)加快网点的建设,扩大服务半径。报告期内,为进一步扩大服务半径,公司积极推进热处理加工服务网点的建设:烟台丰东完成基础设施建设,建成一期TS11项目生产线并正式投产运营;位于青岛莱西的青岛热工项目完成工厂主体建设和设备搬迁;重庆丰东二期璧山工厂完成钢结构吊装;南京丰东二期工厂于2019年11月正式开工建设;完成在苏州、武汉、常州扩建和新加工服务中心的项目论证,项目均有序推进中。

二、主营业务分析

1、概述

报告期内,公司互联网财税业务和热处理业务均实现稳步增长,具体情况如下表:

单位:元二、核心竞争力分析

1、互联网财税业务

(1)解决方案优势

公司基于区块链电子发票技术推出了面向平台型企业和平台上成千上万商户的整体解决方案,面向平台型企业提供工商财税一体化“合规+降负+智能+无感”服务,为平台上成千上万个人经营者批量提供“全流程、一站式、零接触、不用跑”的工商财税合规服务,平台内个人经营者只需上传身份证、活体认证、在线授权三步即可转化为个体工商户,并由金财云商提供后续的全生命周期服务。金财作为拥有区块链电子发票技术的核心厂商,以及20多年在财税领域的积累,提供了市场上极具竞争力的产品。

(2)用户规模及大数据优势

平台经过多年的推广运营,已经积累了1000多万企业用户及近200万付费用户,已经具备基于海量数据(603138)驱动的自动化、智能化精准匹配能力。利用海量在线用户积累的业务数据和行为数据,借助大数据技术实现数据驱动下的自动化、智能化,实现千人千面的个性化服务。

平台经过多年的推广运营,已经积累了大量企业和个人的财税大数据,企业财税大数据反映了企业的生产经营情况,个人财税大数据反映了个人的收支情况,具备广阔的商业价值和应用场景。

(3)网络协同优势

初步形成基于财税产业数字化的S2b2c平台、流水线网点及网络协同能力。公司为顺应从消费互联网到产业互联网、从连接到赋能的发展趋势,创造性的实践了S2b2c商业模式在财税领域的应用,采用平台模式并通过数据和技术赋能线下的代理记账公司和事务所,构建起了线上为主、线下为辅的服务体系。利用海量用户的规模优势,以及线下财税服务机构的网点优势,实现低成本的供应链资源整合,形成强大的网络协同能力。

2、热处理业务

经过30年的发展与积淀,公司热处理板块形成了专业化研发、质量及品牌、人才、生产管理、客户服务等优势,构成了丰东可持续性发展的核心竞争力。丰东在热处理工艺、控制技术、制造结构等领域拥有大量专利和研发成果,与国内竞争对手相比,公司拥有完善的自主创新研发能力、丰富齐全的工艺数据库系统、热处理连锁服务产业链布局以及为客户提供优质产品与专业技术服务的能力;与国际竞争对手相比,公司的竞争优势主要体现在产品服务性价比高、个性化要求设计周期短、交货期快、服务响应快及长期稳定的售后服务。

与此同时,公司热处理板块的战略目标清晰,核心管理团队长期稳定,企业管理水平持续提升,坚持为国内外中高端客户提供优质的产品和服务,综合竞争力不断增强。三、公司未来发展的展望

1、互联网财税业务

(1)行业格局与趋势

①国际国内经营环境情况

数字经济正在席卷全球。数字经济是继农业经济、工业经济之后全新的社会经济发展形态,也是世界经济创新发展的主流模式。随着云计算、大数据、人工智能、区块链等技术与传统产业的深度融合,新技术已经对整个社会的方方面面产生了深刻的影响,数字化浪潮正在席卷全球。中国作为数字经济的领头羊,已经全面进入数字经济时代。

数字政府的打造。为了适应数字经济时代的发展,中国政府正在推动政府服务和治理的数字化转型,以适应整个数字经济时代的发展要求。税务局作为上下垂直管理,左右横向管理的机构,在数字政府的建设过程中,也是数字政府打造的排头兵。

基础设施的数字化,新基建的大规模投资。国家出台了新基建的大规模投资计划,不仅仅是为了应对疫情影响,更重要是为了顺应时代发展需求,由国家投资打造数字经济时代的基础设施,推动整个国家向数字经济时代转型。在此大背景下,涌现出了阿里钉钉、腾讯企业微信、今日头条飞书、华为WeLink一批提供数字化商业基础设施的平台型企业。

②公司所处行业的发展情况

我国财税服务领域正处于数字化转型升级的历史窗口期。财税服务进入以财税产业数字化平台模式取胜的3.0阶段,财税服务行业已先后经历了以个人专业服务能力取胜的1.0阶段和以软件工具加连锁经营规模取胜的2.0阶段。随着大数据、人工智能、区块链等技术的快速发展,新一轮科技革命从根本上改变财税行业的商业模式,一个在线连接、数字驱动、网络协同的财税3.0时代正在到来。

从需求侧来看,随着金税三期全国大集中的实施完成,大数据管税技术手段的应用,以及社保入税、企业大幅度减税政策的执行,为增加税负公平性,征管力度前所未有,“合规、降负”的新财税服务需求呈井喷之势。其次,随着《电子商务法》和新《个人所得税法》在2019年1月1日正式实行,以网店、微商、代购、直播等新经济为代表的经营群体不再属于征管机构监管的“灰色地带”,家庭个人财税服务蓝海亟待爆发,涉税服务群体成倍增长。从供给侧来看,随着人工成本的增加、获客难、价格走低以及客户需求的变化,传统财税服务机构以工商、代理记账、鉴证、审计为主的劳动密集型业务已经无法适应新时代的需求,财税服务机构亟待利用数字化手段进行转型升级。此外,国家税务总局发布《国家税务总局关于坚决查处第三方借减税降费服务巧立名目乱收费行为的通知》(税总发[2019]44号),以税务机构为核心的营商环境大大改善,与税务机构相关联的涉税收费一去不复返,依靠市场化手段为企业提供“合规、降负、增利”的增值服务模式迎来了发展机遇。

(2)公司发展战略

公司整体战略总结为“一个平台、两条主线”。

一个平台即打造一个财税产业数字化平台,对财税产业的产品、生产、营销、服务及运营的各个环节进行数字化赋能,进而重塑业态结构与生态圈,实现财税产业链上、下游各方高效协作的智能化财税服务新模式,致力于打造精准化、场景化、智慧化的财税服务新体验。

两条主线是指基于数字化时代的商业基础设施,一条主线是帮助税务机关进行数字化转型升级,打造“大中台、小前端、富生态”架构的数字化税局,面向纳税人提供公共、均等化的服务;另一条主线是通过数据和技术赋能线下财税服务机构和财税专业人士等,打造社会化的财税服务平台,提供个性化、专业化的服务,实现财税行业的数字化转型升级。

(3)经营计划

①回顾前期披露的发展战略和经营计划在报告期内的进展

a.报告期内,受《国家税务总局关于坚决查处第三方借减税降费服务巧立名目乱收费行为的通知》(税总发〔2019〕44号)影响,公司互联网财税板块业绩有所下降。全年实现营业收入67,004.84万元,比上年下降3.48%,完成利润总额9,816.50万元,同比下降64.21%;实现归属于母公司所有者的净利润7,612.52万元,同比下降69.00%。

b.报告期内,方欣科技的金税业务相续开拓了北京、上海、广东、四川、贵州省份的信息系统大运维、12366咨询等业务,开拓了天津、吉林、辽宁、江西四个省份的智能咨询、移动电子税务局、纳税服务综合管理、电子税务局等业务,服务省份达21家。

c.报告期内,金财业务按照“大中台、小前端”的设计思路,按照细分用户群形成了平台企业、财税机构、中小企业、个人家庭产品线。其中平台企业产品线基于公司区块链核心技术面向平台型企业打造的金财云商系列产品,在解决《电子商务法》实施后大量平台商户合规经营层面提供了富有竞争力的产品,为平台型企业提供工商财税一体化“合规+降负+智能+无感”服务,为平台内成千上万商户批量提供“全流程、一站式、零接触、不用跑”的工商财税合规服务,平台商户只需三步(上传身份证、活体认证、在线授权)即可转化为正式纳税人,并由金财云商提供后续的全生命周期服务。2019年度已经签约10+家头部平台企业,还有几十家正在接洽中,且已落地平潭和江门园区,未来将进一步拓展园区布局。同时,财税机构、中小企业、个人家庭产品线也稳步推进。

②2020年经营目标

为了实现“一个平台,两条主线”的战略目标,2020年在夯实财税产业数字化平台的“业务中台、数据中台、运营后台”三大系统之上,实现金税、金财两条业务主线的双轮推进。金税继续深挖现有21个省市的业务,金财加速推进平台企业产品线的变现,财税机构产品线的网点布局,中小企业产品线的用户增长,以及个人家庭产品线的布局。

③2020年经营计划

a.继续夯实“业务中台、数据中台、运营后台”三大系统的打造。通过业务中台提供的能力,让前端快速响应市场需求;通过数据中台提供的能力,让前端业务实现数据驱动、智慧决策;通过运营后台提供的能力,让平台的各方资源实现高效协作。

b.加速平台企业产品线的市场渗透。借助金财云商产品线独有的核心竞争力,以及《电子商务法》实施带来的市场井喷机会,在2019年标杆样板客户的带动下,加快平台企业市场的快速渗透,成为公司主要现金流业务。

c.财税服务机构的市场渗透。利用公司完整的数字化解决方案,加速赋能代理记账公司、事务所等线下财税服务机构,实现财税服务机构的数字化转型升级,实现线下网点布局。

d.快速拓展中小企业市场,提升用户体验。加速拓展中小企业用户,深耕电子税务局市场,实现中小企业用户的在线化,通过内容加强用户的活跃度,建立用户体验监测体系,实时感受客户的感受,并快速反馈改进。在强大的“业务中台”和“数据中台”的支撑下,以智能化方式向线上客户经理及合作伙伴的财税专家赋能,从根本上提升客户体验。

e.布局家庭个人蓝海市场。利用财税服务机构和中小企业市场积累的企业用户资源,基于个人电子发票管理、企业电子报销的刚性需求,覆盖企业员工群体,实现个人和家庭税赋管理的布局。特别是《电子商务法》实施带动社交电商用户的井喷。

完成财税服务机构、中小企业以及家庭个人用户布局之后,接下来的重点就是赋能合作伙伴。通过“平台+服务”的付费模式,实现免费用户向付费用户的转化,不断提升付费用户的转化比例。加大合作伙伴赋能力度,从用户资源、数据资源、技术资源、专业能力、品牌资源等方面全方位赋能,特别是针对中小企业“合规经营”这一刚性需求,推出惠票通、惠税宝、惠用工、产业税筹等系列增值产品,全面挖掘企业财税需求,不断提升ARPU值。

(4)公司面临的风险和应对措施

①财税管家系列产品业绩短期下降的风险。国家税务总局发布《国家税务总局关于坚决查处第三方借减税降费服务巧立名目乱收费行为的通知》(税总发[2019]44号),受该文影响,原有财税管家产品暂缓收费,对原有财税管家的收款产生了较大影响。但相关产品用户一直在使用且公司一直提供服务,同时公司通过研发高附加值的增值产品(已经在新用户的试点中得到验证),将在2020年对原有付费用户进行升级使用。

②竞争加剧的风险。互联网的发展已经进入下半场,产业互联网成为当前资本投资以及创业的热点,财税服务领域作为企业服务领域最具价值的细分领域之一,成为当前投资与创业的热点之一,特别是ToC领域的巨头BAT等纷纷布局财税领域,加剧了这个市场的竞争程度。由于财税领域的专业性,需要有一个时间窗口完成产品的研发及商业模式的验证,我们要利用这个时间窗口快速积累用户和吸引合作伙伴,形成市场壁垒。

③公司人才重塑以及组织重构的速度与业务高速发展匹配的风险。公司经过20多年的发展,业务模式发生了几次重大转型,从早期政府项目型到产品型,从产品型到现在的平台运营型,不同业务模式对人才的要求和组织架构模式都不尽相同。

为了实现公司的战略目标,在竞争激烈的财税行业中长期处于领跑地位,公司现有人才和组织都需要重塑以适应现有业务模式。从目前公司的人才结构看,项目型、产品型人才如何转型为符合当前及未来业务需要的具备互联网平台运营思维的综合型人才,现有的人才队伍中能否重塑自我、重构组织的速度,外部引进的人才有多少行业匹配度、有多快可以创造价值,公司人才结构和组织能力成长的速度是否能匹配业务的高速发展将成为公司经营面临的主要内部风险。为此,公司通过引进和实战培养,锻练出了一批具备运营能力的互联网、数据思维的干部队伍,把他们作为教练团,加速培养并在实战中完成人才重塑升级。

2、热处理业务

(1)行业格局和趋势

热处理对中国机械制造业的振兴和发展有着十分重要的支撑作用,而机械制造业的发展也必将带来中国热处理行业的快速发展。《中国制造2025》强国战略规划坚持创新驱动、智能转型、强化基础、绿色发展,加快从制造大国转向制造强国。

随着机械行业的健康发展及市场机制不断完善和融入世界经济一体化的需求,全球发达国家和新兴发展中国家,无不以发展先进制造业和高端制造业为产业战略导向。我国从国家战略和提高国家综合竞争力出发,提出实施制造业强国战略,参与世界先进制造技术竞争,这是实现中华民族伟大复兴的中国梦的一个重要组成部分。热处理是机械制造的重要组成部分,是强化金属材料,发挥其潜在能力的重要工艺措施,是保证我国立足未来制造业的制高点、提高机械产品质量、延长产品寿命、创造中国品牌、增强国际市场竞争力的关键技术之一。

绿色制造是《国家中长期科学和技术发展规划纲要(2006~2020年)》制造业发展的重要趋势以及科技开发优先支持的主题,绿色制造是综合考虑环境影响和资源效益的现代制造模式,是可持续发展的必由之路,同时也给热处理工艺与装备的发展提出了更高的要求。

近年来智能制造引起了国内外的广泛关注,《中国制造2025》也明确提出了以加快新一代信息技术与制造业融合为主线,以推进智能制造为主攻方向。因此,加快推进热处理信息化与智能制造,是未来热处理发展方向。

(2)发展战略

公司将积极响应国务院《中国制造2025》行动纲领,把握制造强国战略和战略性新兴产业成长为热处理发展注入新动力的历史机遇,坚持技术创新,深入推进两化融合,为客户提供优质、高效、节能、环保的先进热处理装备及服务。与此同时,公司正积极布局与新材料领域生产加工有关的技术研发,不断培育新的业务增长点。

(3)未来5~10年发展规划

a.对公司现有设备进行智能化、精密控制、节能环保等方面的优化与升级,同时围绕机械制造行业不同领域、不同零部件日益提升的热处理及表面改性技术/质量要求,进行智能化、精密化高端装备的研发制造。

b.推进智能热处理生产线和智能热处理工厂的示范运用和市场推广。

c,稳步推进高质量热处理加工的全国布点,逐步增加表面改性(离子镀、热喷涂和激光热处理等)加工服务比重,继续与知名规模制造企业开展“厂中厂”热处理紧密配套服务合作。

d.规划开展航空、高铁等精密铸件、粉末冶金及3D打印零部件的热等静压加工,锂电池负极材料石墨化处理等加工工艺技术及装备的应用。

(4)经营计划

①回顾总结前期披露的发展战略和经营计划在报告期内的进展

a.报告期内,公司热处理板块实现营业收入59,240.26万元,较上年增长3.89%,实现归属于母公司股东的净利润5,803.34万元,较上年下降19.97%。

b.公司严格执行董事会确定的2019年度工作计划,在抢抓市场、技术研发、对外投资、内部管理等方面均得到有效的落实。

②下一年度的经营计划

a.推进热处理板块资源共享平台建设。

a-1.为规范丰东及各子公司的报价体系,对外树立统一的市场形象,建立丰东统一的报价系统和规范。

a-2.为增强对供应商的议价能力,有效节约采购成本,建立丰东集中采购平台。

a-3.为满足公司业务拓展以及热处理连锁加工服务网点铺建所需的技术、管理等专业人才的要求,建立丰东统一的人力资源培训管理系统。

a-4.为紧抓每一个市场机遇,满足每个热处理加工中心服务半径内的客户及潜在客户对工艺技术的需求,搭建资源共享平台,实现丰东体系内市场和设备资源的共享。

b.关注新兴、热点行业,拓宽设备、加工及服务领域。

b-1.设备方面:为应对更为严峻的国内外市场环境,(a)公司将进一步加强和完善现有营销方案和策略,充分调动资源,提高项目获得的成功率;(b)加强和关联企业的销售团队互动,客户信息共享,最大限度拓展销售信息渠道;(c)重点关注新兴行业和热点热处理技术装备,积极推广智能化设备和自动化生产线。

b-2.热处理加工方面:利用丰东平台优势,积极争取重点客户业务,完善加工服务报价体系和资源共享,充分协调系统内部设备资源,关注新工艺、新需求,谨慎重复的设备投资。

b-3.售后服务方面:改变售后服务策略,拓宽业务领域,发挥团队优势,提供专业化服务。

c.推进技术研发与创新,提升品牌核心竞争力。

c-1.完成BBH-9090150-413全自动智能生产线的设备调试、工艺试验和项目总结,向行业推介丰东新型智能化热处理生产线应用成果,引领行业智能化发展,提升公司装备智能化水平。

c-2.完成全新一代VBF-1000真空少无氧渗碳多用炉的项目成果推广,尽快抢占市场。

c-3.进一步完善辊棒炉的标准化及项目管理体系,提升丰东辊棒炉品牌影响力。

c-4.联合石川岛丰东、株式会社IHI机械系统推动模块化真空渗碳气淬(20bar)生产线设备的立项,加快研发进度,尽快推向市场。

c-5.结合“国家重点研发计划――轴齿类精密热处理”项目,启动研发“可控气氛回收装置”。

c-6.石墨纯化工艺新技术装备的研发与储备。

d.深化全国战略布局,有序推进投资建设。

d-1.推进苏州丰东的建设和实施,并强化项目管理和工程进度控制。确保2020年底之前完成土建工程,为苏州艾普顺利搬迁和打造公司新领域项目制造基地做好充分准备。

d-2.为配套通用、丰田等汽车企业在武汉的热处理需求,扩大丰东在中部地区的影响力,经过深入的市场调研与论证,公司决定在武汉投资设立热处理加工服务中心。2020年1月15日,武汉丰东正式注册成立。2020年公司将继续推进该项目,计划2020年10月正式开业,服务武汉及周边的热处理加工市场。

d-3.继续关注并推动重庆丰东二期工厂、南京丰东二期工厂、青岛热工项目的投资建设,并在丰东体系内协调好相关资源,保证项目的顺利实施。

d-4.推动常州丰东增资扩产项目,力争年内启动建设。

d-5.为优化组织架构,建立灵活高效的组织,实现扁平化管理,公司拟受让上海宝华威等3名股东合计持有的苏州艾普89%股权。本次交易完成后,苏州艾普将成为公司控股子公司,与丰东热技术控股的其他加工类企业成为同一级别的子公司,共同打造丰东热处理加工连锁布局的版图,从而使业务分类更清晰,垂直管理更高效。

(4)可能面对的风险

①市场风险

2020年,全球经济将持续低迷,国内经济增速下降,行业景气度回落,下游领域汽车、工程机械等客户产销量持续回落;与此同时,中美贸易冲突加剧,公司下游客户出口量下降也对公司产生了间接的影响;特别是全球新冠疫情的影响,2020年国内机械制造业或将迎来又一个严冬,公司经营面临严峻的挑战。

为此,公司2020年将进一步强化和完善现有营销方案和营销策略,充分调动资源,提高项目获得的成功率。

②投资风险

为深化公司全国连锁战略布局,2020年度新增多项投资计划,投资金额较大,一方面会给公司现金流带来一定的压力,造成财务费用增加,影响公司经营业绩;另一方面新项目在短期内无法快速形成收益,在规模化效应产生之前,项目建成后的折旧摊销也会直接影响到公司经营业绩。公司将协助项目单位做好项目预算和过程管理,并按照项目实际进展及需求情况进行分步投资,同时督促项目建设单位积极开拓市场,尽早实现投资回报。